11月28日，应我院邀请，新西兰奥克兰科技大学金融系高级讲师杨挺老师，在我校虹口校区1号楼102教室为我院师生分享了题为“Short sellers at home and abroad :Their respective roles in the price discovery of cross-listed firms”的精彩学术讲座。讲座由张健教授主持，我院部分老师和博士生参加了此次讲座。
杨挺老师从2004年开始就任教于新西兰奥克兰科技大学金融系，为本科生、研究生讲授金融类课程。2005年在新加坡南洋理工大学获得金融学博士学位。杨老师的研究兴趣集中在公司金融、企业投资和微观市场结构，研究成果发表在Journal of Banking and Finance、Pacific-Basin Finance Journal、International Review of Financial Analysis，并多次在国际学术会议进行论文宣讲。
在讲座中，杨挺老师先对卖空的概念和属性进行讲解，通过以中国大陆和中国香港两大资本市场进行卖空机制的对照分析。通过采集价格发现、短期抛空、新闻信息等关键指标数据，杨老师构造了以信息共享为基础的若干项实证模型，分别检验了卖空机制在价格发现中作用、卖空者对相关新闻报道的反馈与敏感度。杨老师在研究中发现，相比H股，中国大陆的A股卖空者对市场定价机制有更显著的促进作用，而中国香港的H股卖空者往往依据中国大陆卖空者的经济行为来做决策；中国大陆的卖空者对负面的金融新闻更为敏感，反应更为迅速。通过杨老师深入浅出的介绍，我院师生在对金融市场定价机制和运行有较深刻认识的同时，也收获了相关研究和分析问题的方法。
杨老师的讲座在师生中产生了热烈反响。问答环节，我院老师和博士就金融领域研究热点、相关研究进展等方面和杨老师进行深入细致的交流。杨老师也耐心细致地解答了提问。本次讲座在热烈的掌声中圆满结束。
